TCDN - Tại ngày 31/12/2022, trong 10 khoản đầu tư lớn nhất của quỹ Pyn Elite Fund có tới 5 cổ phiếu ngân hàng. Mã CTG chiếm tỷ trọng lớn nhất với 18%.

Quỹ ngoại Pyn Elite Fund vừa công bố báo cáo đầu tư chứng khoán tháng 12 với kết quả tích cực khi đi ngược xu hướng chung của thị trường. Song thành tích này không thể giúp quỹ ngoại đến từ Phần Lan này tránh được 2022 tồi tệ nhất trong 10 năm đầu tư tại Việt Nam.

Lỗ 28,3% trong năm 2022

Trong tháng cuối năm 2022, hiệu suất của quỹ Pyn Elite Fund đạt 1,1% trong khi VN-Index giảm 3,9%. Những cổ phiếu tác động tích cực nhất đến hiệu suất chung của quỹ là STB, SCS và VEA. Chiều ngược lại, VRE, VHM và MIG tác động tiêu cực lên kết quả của Pyn.

Tháng 12 đánh dấu hai tháng liên tiếp quỹ Pyn đạt hiệu suất dương. Tháng 11, tỷ suất lợi nhuận của quỹ cao nhất trong năm lên đến 10,99% đến từ việc thị trường hồi phục sau hai tháng lao dốc.

Với năm 2022, quỹ Pyn Elite Fund đạt hiệu suất âm trong 7/12 tháng, đỉnh điểm trong tháng 9 (-13,19%). Tính chung cho cả năm 2022, hiệu suất của Pyn Elite Fund là – 28,3%. Đây là kết quả kém nhất của quỹ trong chặng đường 10 năm đầu tư ở Việt Nam (2013 – 2022).

Năm 2022 cũng là năm đánh dấu chặng đường 10 năm đầu tư tại Việt Nam. Kể từ khi đặt chân đến Việt Nam vào năm 2013, Pyn chỉ có 3 năm ghi nhận hiệu suất âm vào các năm 2015 (- 7,19%), 2018 (-9,92%) và 2022 (-28,28%). Năm ngoái đánh dấu mức tỷ suất lợi nhuận ấn tượng nhất với 42,68%. Theo đó, tỷ suất bình quân năm 10 năm qua của Pyn Elite Fund đạt 10,17%.

Pyn Elite Fund từng đầu tư tại các thị trường như Thái Lan, Trung Quốc. Nếu tính từ thời điểm bắt đầu vận hành vào tháng 2/1999, tỷ suất bình quân của Pyn Elite Fund là 16,61%.

Nhiều quỹ lỗ nặng hơn Pyn Elite Fund 

Bức tranh buồn của Pyn Elite Fund là kết quả của việc so sánh dữ liệu lịch sử của quỹ. Nhưng nếu so với mặt bằng chung của thị trường, 2022 vẫn là năm thành công của họ. Thứ nhất, Pyn Elite Fund thuộc nhóm quỹ đầu tư lớn chiến thắng VN-Index. Mức giảm của hai chỉ số quan trọng nhất thị trường là VN-Index và VN30-Index trong năm qua lần lượt là 32,8% và 33,9%.

Thứ hai, quỹ đến từ Phần Lan có kết quả đầu tư khởi sắc hơn nhiều quỹ lớn trên thị trường, tiêu biểu như nhóm Dragon Capital. So sánh trong nhóm quỹ ngoại có quy mô trên 100 triệu USD, thành tích của Pyn Elite Fund chỉ kém hơn các quỹ như VinaCapital Vietnam Opportunity Fund (VOF) (-20,33%), Lumen Vietnam Fund (-26,1%).

Kết quả của Pyn tốt hơn đáng kể nhiều quỹ như JPMorgan Vietnam Opportunities (-38,4%), VEIL - Dragon Capital (-35,7%), CTBC Vietnam Equity Fund (-34,6%), Vietnam Equity (UCITS) Fund (VEF) (-35,4%).

Quy mô của quỹ Pyn Elite Fund từng lên tới 1 tỷ USD trên thị trường cùng với VinaCapital Vietnam Opportunity Fund (VOF) và VEIL - Dragon Capital. Tuy nhiên, việc thị trường giảm mạnh kể từ đầu tháng 4 khiến quy mô của quỹ giảm. Tính đến cuối năm 2022, giá trị tài sản thuộc quyền quản lý của quỹ Pyn Elite Fund là 682,2 triệu Euro (724,4 triệu USD, hơn 17.000 tỷ đồng).

Danh mục tập trung phần lớn vào cổ phiếu ngân hàng

Về danh mục đầu tư, cổ phiếu ngân hàng chiếm tỷ trọng lớn nhất của quỹ đầu tư ngoại đến từ Phần Lan. Đây là nhóm ngành mà họ thường xuyên duy trìtỷ trọng lớn nhất trong danh mục đầu tư.

Tại ngày 31/12/2022, trong 10 khoản đầu tư lớn nhất của quỹ Pyn Elite Fund có tới 5 cổ phiếu ngân hàng. Mã CTG của VietinBank chiếm tỷ trọng lớn nhất với 18%. Đứng thứ ba về tỷ trọng là cổ phiếu STB của Sacombank với 9,6%.

Các cổ phiếu ngân hàng khác bao gồm TPB (7,2%), MBB (5,9%) và HDB (3,3%). Tổng tỷ trọng của 5 mã ngân hàng này là 44%. Con số này cao hơn khi Pyn phân bổ 3,3% danh mục vào SSIAM VNFin Lead ETF. Đây là rổ chỉ số chiếm phần đông cổ phiếu ngân hàng và chứng khoán.